(本文系作者授权发布独家作品，未经本站允许，不得转载，违者必究)
当下，一个信息爆炸的时代，一个金融市场蓬勃发展的时代，互联网金融把各种不同属性类型的金融产品通过平台结合起来，通过网络营销出去。不管是互金平台推广还是线下理财公司宣传都打出“投资理财”的广告。有的还配上那句经典名言“你不理财，财不理你”。怎么样获得理财收益的“最大化”突然之间成了每个家庭甚至是每个人讨论的问题。互联网金融发展的今天，“足不出户，坐享收益”的方式更是让理财变得简单，人们在一个信息爆炸的时代，有更多的理财品种可以选择，当然也伴随着风险得加剧。“投资理财”真的是那么简单吗?无论何时何地，都不要忘了回归本质。今天我们就“投资理财”到底是什么，投资人如何定位自己，选择更好的理财方式来分析一下。
一、关于理财的信息共享：
我记得在我小时，大人们都会去银行排队购买“国债”、“国库券”那时候因为年轻小不懂什么叫金融，也不知道“国债”能“钱生钱”。闲暇的时候很多大人在见面都会问到：“你买国债了吗?这次是折价发行的，比较合算。”这样能有好多的“利息”补贴家用等等。
到了稍微长大一些，中国的资本市场开始走上舞台，那时候，炒股还需要看报纸，证券公司都是“刷卡”“递纸条”的交易方式，这依然阻挡不了人们的热情。人们见面谈论最多的是你买了哪家公司的股票，哪只股票连续涨停了，今天股市走势等等。
到了成年，人们谈论最多的是谁家有几套房子，几辆车，实物投资成了热销。现在听到最多的是，银行理财收益谁家高，“余额宝”收益又降了，某某P2P平台又开始做活动吸引人了。
我觉得这不仅仅是人们的理财观念在逐步的变化，而是市场在发展，人们的生活水平越来越高，物价越来越高，人们只能选择不同的理财品种，来满足自身的需要。不管是国债、股票、房地产还是P2P人们谈论与讨论是共享金融的理念，这一点互联网金融做的恰到好处，把各种信息汇聚一处。
80年代到90年代，互联网没有大规模的普及和应用，人们的金融共享只能从见面谈论中获得彼此投资和理财的信息，所以为什么而理财，怎么才能有适合自己的理财都汇聚成了一句“收益高的理财，就是好理财”的概念。
然而，“投资理财”并没有那么简单，分为“投资”和“理财”本人在这不是玩文字游戏，“投资”属于股权投资、实物投资等。而“理财”属于债权投资(债券投资)、一种间接的借款行为。我们就来分析一下什么股权投资、什么是债权投资。
二、股权投资，一场让你觉得“高大上”的投资。
我这样定义股权投资，并不是说股权投资是遥不可攀的东西，其实它一直在所有投资人的身边触手可及，也许很多投资人都做过“股权投资理财”但是并不知道它的属性。举个最简单的例子：股票就是股权投资的一种形式，我也是“股民”也曾经在“股市”中大杀四方，股票的定义很简单，用大白话说就是上市公司发行的所有权凭证，就是上市公司为了“借钱”发给各个股东的，能够取得收益和红利的凭证。股票的风险是不可测算的，有人说股票有涨跌停限制，每天不超过10%，ST不超过5%，风险可控的。这是中国股票，国外就没有涨跌停限制。所以股权投资的第一特性就是收益的不确定性。
其次，现在互联网金融流行的“众筹”也是属于一种股权投资，“众筹”就是大家合起伙来一起干的意思，这只是一个表象。说的直白点就是，投资人通过货币投资取得被投资单位的股份，购买(准上市、或者未上市)被投资单位股权。就是我们共同出钱，占有股份，到时候大家发达了，勿忘兄弟，大碗喝酒，大口吃肉，大秤分金银。当然，众筹的门槛相对较高，一般看具体项目的大小从1块起到10万起是不等。有的像“酒店众筹”等项目都是万元为单位起。也就是说，股权投资项目起点“较高”。
最后，股权投资追求的目的收益是什么?当然是收益最大化，比如说投资“股权私募基金”，这种基金投资方式专门投向(即将上市、或者准备上市的企业)，我们这些初期投资的都是“原始股”，就算上不了市，挂个“新三板”也能翻倍的赚。
所以股权投资的特性：就是“高大上”项目起点“高”、投资额度“大”不是有个百八十的就能参与进来。目的是追求被投资对象的收益最大化和成功“上”市。
虽然股权投资确实能给投资者们带来收益最大化，但是最大化的收益都包含这最大化得风险，股权投资的风险有哪些呢：
1、长期持有带来的不确定性，除了股票可以T+1交易，众筹啊，投资私募股权基金啊，都属于长期投资，绝大部分的股权投资都是一年以上持有，这就让人联想到中国有句老话叫“夜长梦多”。
2、长期持有带来不仅仅是“夜长梦多”，而是不能及时的退出，股权投资都是在某一时点上进行“放开”或者是“赎回”。一般来讲，一旦被投资人者不能随时公开运营状况，或者掩盖、掩饰投资风险，导致投资者投资失败甚至血本无归。比如说：投资人买一股票停盘了，一停就是好几个月，停盘前说的挺好什么重组上市，后来一开盘重组失败，连续下跌。
3、被投资人运营状况不佳，一旦进入破产清算程序，投资者作为“股东”根据《公司法》等法律条规，进行“所有者权益类清算”也得承担相应投资损失。
所以，股权投资，虽然能让收益最大化，但是投资者也要注意股权投资的：投资起点高、时间长、被投资运营失败的风险。
三、债权投资，一个普通的不能在普通的投资。
现在，P2P平台成了债权投资的主要阵地，各类产品也是琳琅满目，让投资人挑花眼，大白话说就是投资人整蒙圈了呗。一旦投资人分不清了，往往只关注哪家收益高我去哪家，哪家安全我去哪家。投资人一般不看资产底包和底部债权人是什么，关心的就是利息高低问题。除了投资人原因，这也和很多平台的宣传指引有直接关系，既然各位平台不说清楚，我只能说清楚了。
债权投资，其实就是一种债权的有价转让，说白了就是你借给别人钱，别人给你利息，你有了本金以外的“额外收入”。投资人应该不叫投资人，这一点去年12月28日发的《征求意见》定义的很清楚，叫出借人，就是你把钱借出去了。刚才在开篇的时候我说到了国债，国债是最典型的债权投资。就是买国债的人们把钱借给了国家，国家到期在把钱还给你们。
所以，债权投资说到底是一种“借贷”形式存在。投资人出借本金，取得相应的利息。比如说：P2P平台上的车房抵押理财，就是借款人把房子押给第三方担保机构(有的押给平台)在通过平台向广大投资人借钱。再比如小额贷款收益权、融资租赁收益权：就是小贷公司、融资租赁公司以持续现金流作为还款来源，通过平台向投资人转让“应收账款”的形式进行借钱，到期本金利息全还给投资人。
银行理财也是属于一种债权投资，就是人们有多余的钱了，想存个银行利率高点的，买个银行理财吧，银行理财底部也是有相应的借款人或者借款项目。约定几个月后，本金利息退还借款人。
所以说，债权投资是最典型的信用工具，那什么是信用工具呢?就是能够证明债务、债权关系，资金所有者关系的凭证。各位看到这应该明白了，理财并不是“投资”他是普普通通存在的，任何一个人都曾经借钱给别人吧，借给过“同桌的你”、“隔壁老王”，到期还本付息，本金之外有了额外收益。这不也是一种理财吗。
债权投资的优点很明显：
1、固定期限，固定利率。投资人投资标或者理财产品都是期限固定的，利率一口价的。当然也有投资奖励，那是平台活动，不能作为原始债务人履约。
2、较为灵活的流通性。债权投资流通性好，赎回，转让方式灵活。比如说：很多的平台都开有“债权转让”功能，就是投资人持有未到期的债权，如果急于变现可以转让新的债权人。而且债权投资基本都是短期投资，选择性强大，三个月、六个月的都有。
3、收益性稳定，债权投资既然固定利率，能够给投资人带来一定的可持续性收益。这一点不跟股权投资一样，收益神马的根本就是浮云，看不到边际。
要说到债权投资的风险，也是很直接的暴露出来。
1、第一大风险就是信用风险：信用风险就是借款人违约不履行债务，不按期归还本金和利息。这种风险取决于借款人本身的状况，诚信度、经营情况。
2、就是市场风险，因为债权投资时间短，接收市场风险冲击相对直接。目前P2P行业本身来带的市场风险、政策风险可能会导致债权无法正常兑付。
3、一旦发生“通胀”或者“挤兑”约定的本金和利息，在当期的购买力会大大下降，失去了“理财”的意义。如发生“挤兑”投资人的本金和利息将不在有保障。
四、投资人给自己的理财一定要“对号入座”
说完了股权投资和债权投资，相比投资人明白了吧，理财并不是一个模子印出来的，不同的理财产品有不同的金融属性。股权投资、债权投资可不能混为一谈。在投资的前夕一定要认清将要投资的理财产品到底是什么?自己有多少资金可以投资?可以承受多么大的风险?投资收益用来做什么?投资人首先要对自己的情况进行分析，而不是盲目去追求“一夜暴富”。为了更清晰的让投资人能够总结，我编辑了如下表格：
最后，不仅仅是投资人自身要设计和规划好投资计划，了解好投资品种和属性，做为互联网金融平台，若想长期的发展，在理财产品的分类上要清晰，也应该做好投资人教育，帮助投资人分析理财产品，找到投资人适合的理财产品。互联网金融平台发展到今天，解决的金融信息传递不及时的问题，打破了金融生态的常规，更有效的解决投融双方的时间、地域、信誉等问题，从这一点上可以说厥功至伟。但是金融本质的问题和属性不能被“打破”也不能被混淆。让投资人明白如何投资、金融产品的分类、根据不同投资人进行“精准”匹配才是良心、良性的发展。
温馨提示：以上内容仅为信息传播之需要，不作为投资参考，网贷有风险，投资需谨慎！玩了那么久投资 你真的了解各类理财产品吗？
扫一扫手机访问
